بررسی رابطه بهای نفت و بازارهای سهام در کشورهای صادرکننده و واردکننده نفت با استفاده از رگرسیون چندکی
الموضوعات : فصلنامه اقتصاد محاسباتی
ابوذر گندمکار
1
(دانشجوی دکتری گروه اقتصاد، واحد مرودشت، دانشگاه آزاد اسلامی، مرودشت، ایران.)
سید نعمت الله موسوی
2
(دانشیار گروه اقتصاد، واحد مرودشت، دانشگاه آزاد اسلامی، مرودشت، ایران.)
عباس امینی فرد
3
(استادیار گروه اقتصاد، واحد شیراز، دانشگاه آزاد اسلامی، شیراز، ایران.)
الکلمات المفتاحية: قیمت نفت, , , , , بازار سهام, , , , , رگرسیون چندکی, , , , , کشورهای صادر کننده و واردکننده نفت.,
ملخص المقالة :
رابطه بین تغییرات قیمت واقعی نفت و بازده سهام به عنوان تعامل بین بازارهای مالی حائز اهمیت فراوان میباشد. در این مطالعه به بررسی رابطه بین قیمت نفت و بازارهای سهام در کشورهای عمده صادرکننده نفت (روسیه، نروژ، کانادا، ایران) و واردکننده نفت (ایالات متحده آمریکا، هند، ژاپن) پرداخته شده است. برای این منظور از رگرسیون چندکی و دادههای هفتگی از ژانویه 2010 تا ژوئن 2022 استفاده شده است. نتایج مطالعه نشان داد قیمت نفت تاثیر مثبت و معنیداری در تمامی دهکها بر شاخص سهام در کشورهای روسیه، نروژ، کاناد، آمریکا و هند دارد. این در حالی است که قیمت نفت در 4 دهک اول در شاخص سهام ژاپن و 6 دهک در شاخص سهام ایران تاثیر مثبت و معنیداری دارد. همچنین آماره خوبی برازش نشاندهنده تاثیر قابل توجه شاخص سهام از تغییرات قیمت نفت در کشورهای مورد بررسی میباشد. این در حالی است که قیمت نفت در 4 دهک اول در شاخص سهام ژاپن و 6 دهک در شاخص سهام ایران تاثیر مثبت و معنیداری دارد. همچنین آماره خوبی برازش نشاندهنده تاثیر قابل توجه شاخص سهام از تغییرات قیمت نفت در کشورهای مورد بررسی میباشد.