-
مقاله
1 - پروفایل صحت تجمعی در ارزیابی ریسک اعتباری بانکها: مدلهای مبتنی بر اطلاعات حسابداری و مدلهای مبتنی بر اطلاعات بازاردانش مالی تحلیل اوراق بهادار , شماره 4 , سال 14 , پاییز 1400پژوهش حاضر به مقایسه مدل ساختاری مرتون مبتنی بر اطلاعات بازار و مدل تحلیل تشخیصی مبتنی بر اطلاعات حسابداری در بانک ها طی سال های 1386 الی 1398می پردازد. با توجه به ساختار متفاوت ترازنامه بانک ها، برای اولین بار با استفاده از روش تخمین حداکثر درستنمایی اطلاعات انتقالی و چکیده کاملپژوهش حاضر به مقایسه مدل ساختاری مرتون مبتنی بر اطلاعات بازار و مدل تحلیل تشخیصی مبتنی بر اطلاعات حسابداری در بانک ها طی سال های 1386 الی 1398می پردازد. با توجه به ساختار متفاوت ترازنامه بانک ها، برای اولین بار با استفاده از روش تخمین حداکثر درستنمایی اطلاعات انتقالی و لحاظ سایر بدهی ها با ضریب تعدیل، ارزش بازار و نوسان دارایی ها با استفاده از قیمت سهام تخمین زده شده و با مدل تعدیل شده مرتون، متغیر فاصله تا نکول و احتمال نکول محاسبه می گردد. سپس با مدل تحلیل تشخیصی و شاخص لامبدای ویلکز، مدلی مبتنی بر اطلاعات حسابداری به منظور سنجش ریسک اعتباری بانک ها معرفی می گردد. از میان متغیرهای مورد بررسی، اعتبارات غیرفعال به کل اعتبارات، اعتبارات به چهار سپرده و ذخیره اختصاصی به اعتبارات غیرفعال به ترتیب دارای بیشترین تاثیر در تعیین ریسک اعتباری بانک ها می باشند که با ضرایب استانداری، نمره z را تعیین می کنند. هرچه نمره z کمتر باشد ریسک اعتباری بیشتر است و برعکس. در نهایت با استفاده از پروفایل صحت تجمعی و نسبت صحت که شیوه ای نوین در تعیین مدل کارامد ریسک اعتباری است، مدل ساختاری مرتون با مدل تحلیل تشخیصی مقایسه و در نهایت مدل ساختاری مرتون با نسبت صحت معادل 70.97 درصد به عنوان مدلی کارامد جهت سنجش ریسک اعتباری بانک ها معرفی می گردد پرونده مقاله -
مقاله
2 - تبیین مدل جامع بعد اقتصادی کیفیت زندگی و ارتباط آن با استرس مالی در ایراندانش مالی تحلیل اوراق بهادار , شماره 2 , سال 14 , تابستان 1400پژوهش حاضر به بررسی ابعاد اقتصادی کیفیت زندگی و اثر آن بر استرس مالی می پردازد. روش پژوهش ترکیبی (کیفی-کمی) است. داده های کیفی با نظریه پردازی زمینه بنیان گردآوری شده اند. مصاحبه های عمیق با صاحب نظران با رویکرد گلوله برفی صورت گرفته است. نتایج نشان می دهد شاخص های فقدا چکیده کاملپژوهش حاضر به بررسی ابعاد اقتصادی کیفیت زندگی و اثر آن بر استرس مالی می پردازد. روش پژوهش ترکیبی (کیفی-کمی) است. داده های کیفی با نظریه پردازی زمینه بنیان گردآوری شده اند. مصاحبه های عمیق با صاحب نظران با رویکرد گلوله برفی صورت گرفته است. نتایج نشان می دهد شاخص های فقدان برنامه ریزی و تغییرات سریع اقتصادی از مهمترین شرایط علّی، سلامت جسمانی، سبک زندگی و شغل از مهمترین عوامل مداخله گر، مذهب، ثبات در جامعه و عدم تغییر در سیاست های کاری سازمان های فعال به عنوان بستر حاکم، توانایی های فردی و ساختار تقسیم منابع جامعه از مهمترین راهبردها و نبود امنیت و نبود احساس عدالت اجتماعی از مهمترین پیامدهایی هستند که بر بعد اقتصادی کیفیت زندگی اثر دارند. داده های کمی به صورت پیمایشی از فعالان بازار سرمایه جمع آوری گردید. نتایج نشان می دهد با بهبود کیفیت زندگی در زمینههای راهبردها، بستر حاکم، پیامدها و عوامل مداخلهگر، میزان استرس مالی در میان فعالان بازار سرمایه کاهش اما در زمینه شرایط علّی افزایش خواهد یافت. پرونده مقاله -
مقاله
3 - اثربخشی مدل مالی عصبی بر مبنای سنجش هورمون تستوسترون بر نگرش و تصمیمگیری سرمایه گذاران در بورس اوراق بهادار تهراندانش مالی تحلیل اوراق بهادار , شماره 1 , سال 15 , بهار 1401هدف از انجام پژوهش تعیین اثربخشی هورمون تستوسترون بر تصمیمات و نگرش سرمایهگذاران میباشد. روش پژوهش آزمایشی با طرح پیش آزمون- پس آزمون با گروه کنترل است. جامعه آماری شامل کلیه دانشجویان حسابداری دانشگاه آزاد اسلامی استان تهران که به مدت یک سال سابقه فعالیت در ب چکیده کاملهدف از انجام پژوهش تعیین اثربخشی هورمون تستوسترون بر تصمیمات و نگرش سرمایهگذاران میباشد. روش پژوهش آزمایشی با طرح پیش آزمون- پس آزمون با گروه کنترل است. جامعه آماری شامل کلیه دانشجویان حسابداری دانشگاه آزاد اسلامی استان تهران که به مدت یک سال سابقه فعالیت در بورس داشته اند. سپس به صورت در دسترس دانشگاه آزاد واحد تهران مرکز و دماوند به عنوان نمونه انتخاب و بعد از غربالگری تعداد 80 نفر به عنوان نمونه انتخاب شد و به طور تصادفی در دو گروه 40 نفری (آزمایش و کنترل) گماشته شدند. برای گروه آزمایش هورمون تستوسترون و برای گروه کنترل پلاسیبو (آب مقطر) بصورت عضلانی تزریق شد. ابزار مورد استفاده محقق ساخته است روایی پرسشنامه صوری و محتوایی و برای پایایی از آزمون آلفای کرنباخ استفاده شد. در نهایت از طریق آزمون کوواریانس دادهها تحلیل گردید. نتایج بیانگر تاثیر هورمون تستوتسرون بر تصمیمگیری و نگرش سرمایه گذار بوده است. پرونده مقاله -
مقاله
4 - The Relationship between Returns to Scale and Size of Companies using Data Envelopmment Analysis in Iranian Insurance CompaniesInternational Journal of Finance, Accounting and Economics Studies , شماره 5 , سال 3 , تابستان 2022The insurance industry due to its mission is considered one of the important and basic industries in the country, and it is very important to determine and recognize the current performance of companies in this industry in order to provide the basis for continuous impro چکیده کاملThe insurance industry due to its mission is considered one of the important and basic industries in the country, and it is very important to determine and recognize the current performance of companies in this industry in order to provide the basis for continuous improvement while evaluating their performance compared to other companies. One of the performance evaluation criteria is return to scale, so that by recognizing it, it is possible to create a basis for improving the performance of companies. Therefore, the present study is aimed to investigate whether there is a relationship between returns to scale and company size in Iranian insurance companies or not. For this purpose, first the technical efficiency condition is calculated using three CCR, BCC and NIRS models, and then, return to scale of insurance companies is extracted with the Fare and Grosskopf method in three periods of 2017, 2018 and 2019. The comparison of the returns to scale of companies with their size indicated that the majority of companies in the industry operate with increasing or decreasing returns to scale and in all three periods only 15% of companies have constant returns to scale. Also, the results of the calculations showed that the insurance companies with small and medium market value have increasing returns to scale; thus, there is a potential to grow and expand their activities. Also, the increasing returns to scale in such companies are incentives for small and medium-sized companies to merge and take benefit of better cost economies. پرونده مقاله -
مقاله
5 - آزمون اثرپذیری شاخصهای روان شناختی با رویکرد سوگیریهای ادراکی بر انواع شیوه های مدیریت سودحسابداری مدیریت , شماره 2 , سال 14 , تابستان 1400درپژوهش حاضر ارتباط بین خطاهای ادراکی و انگیزههای مدیریت سود بین مدیران در بخش های سرمایه گذاری،حسابداری،حسابرسی با استفاده از نظرات ده نفر از خبرگان و 260 پرسشنامه از بخش های مورد اشاره ، مدل پیشنهادی مورد آزمون قرار داده شده که سبب شد مدل بهینه تعیین و مورد ارزیابی ق چکیده کاملدرپژوهش حاضر ارتباط بین خطاهای ادراکی و انگیزههای مدیریت سود بین مدیران در بخش های سرمایه گذاری،حسابداری،حسابرسی با استفاده از نظرات ده نفر از خبرگان و 260 پرسشنامه از بخش های مورد اشاره ، مدل پیشنهادی مورد آزمون قرار داده شده که سبب شد مدل بهینه تعیین و مورد ارزیابی قرار گیرد. این پژوهش ابعاد مختلف عوامل خطای ادراکی موثر بر انواع مدیریت سود را مورد ارزیابی ورتبهبندی قرار داد و نتایج حاکی از تاثیر پذیری 65 خطای ادراکی بر نقش انواع مدیریت سود شناسایی در تدوین مدل بهینه و معنی داری ارتباط مابین خطای ادراکی با تمامی انواع مدیریت سود می باشد به بیان دیگر ارتباط خطای ادراکی با مدیریت سود واقعی و تعهدی به صورت مستقیم وغیر مستقیم ازکانال مدیریت سود کارا و فرصت طلبانه به عنوان مدل بهینه تعیین گردید که کانال مستقیم خطای ادراکی برمدیریت سود واقعی و تعهدی و بر مدیریت سود کارا و مدیریت فرصت طلبانه تاثیرگذار می باشد. پرونده مقاله -
مقاله
6 - ارائه مدل اثر انواع سبک های تصمیم گیری بر مدیریت سود مبتنی بر سناریو با در نظر گرفتن پنج عامل شخصیتی نئو در مدیران مالیحسابداری مدیریت , شماره 5 , سال 15 , زمستان 1401در ادبیات حسابداری رویکرد تصمیم گیری به عنوان نظریه ای مسلط در حسابداری به تبیین نظریه شرکت می پردازد. هدف از پژوهش حاضر، ارائه مدل اثر انواع سبک های تصمیم گیری بر مدیریت سود مبتنی بر سناریو با در نظر گرفتن پنج عامل شخصیتی در مدیران مالی بوده است. روش پژوهش توصیفی همبست چکیده کاملدر ادبیات حسابداری رویکرد تصمیم گیری به عنوان نظریه ای مسلط در حسابداری به تبیین نظریه شرکت می پردازد. هدف از پژوهش حاضر، ارائه مدل اثر انواع سبک های تصمیم گیری بر مدیریت سود مبتنی بر سناریو با در نظر گرفتن پنج عامل شخصیتی در مدیران مالی بوده است. روش پژوهش توصیفی همبستگی است. سبک های تصمیم گیری به عنوان متغیر مستقل و مدیریت سود متغیر وابسته می باشد و پنج عامل شخصیتی نئو به عنوان متغیر تعدیلگر است. جامعه آماری شامل کلیه مدیران مالی شرکت های عضو بورس و اوراق بهادار تهران در سال 1400 می باشد تعداد کل شرکت ها 540 شرکت است که در نهایت 120 شرکت به عنوان نمونه و بعد از غربالگری (حذف سیستماتیک) انتخاب شدند. برای سنجش مدیریت سود بر اساس پژوهش کلیکمن و هنینگ (2000) ابتدا سناریو طراحی شد و سپس نمرات استخراج شده از سناریو به عنوان نمره مدیریت سود در نظر گرفته شد. ابزار مورد استفاده شامل پرسشنامه سبکهای عمومی تصمیمگیری اسکات و بروس و پرسشنامه پنج عاملی نئو می باشد. برای تحلیل نتایج از مدل ساختاری با نرم افزار Smartpls استفاده شد. نتایج نشان داد 7/45 درصد از تغییرات مربوط به مدیریت سود سناریو توسط سبکهای تصمیم گیری در تعامل با ویژگی شخصیتی برونگرایی ، 4/51 درصد در تعامل با ویژگی انعطاف پذیری، 2/42 درصد در تعامل با ویژگی سازگاری، 6/46 درصد در تعامل با ویژگی وظیفه شناسی و 8/46 درصد توسط در تعامل با ویژگی شخصیتی روانرنجوری تبیین می شود. و با توجه به اهمیت ویژگی های شخصیتی در شیوه تصمیم گیری مدیران اجرای آزمون های شخصیتی در زمان گزینش مدیران می تواند از ضروری ترین بخش های جذب و گزینش نیروی انسانی باشد. پرونده مقاله -
مقاله
7 - کُنش علی-رفتاری هدفمندِ حسابداری سبز و همآوایی گفتمانهای زیستمحیطی شرکتهای بازار سرمایه: استدلال فضیلت مَابانهی نظریّهی زاگزبسکیحسابداری مدیریت , شماره 4 , سال 14 , پاییز 1400حسابداری سبز نیز در راستای تغییرات رفتارِ شرکتها با محیطزیست، در طی سالهای اخیر به موضوعی مهم و قابل توجه در حوزه پایداری درآمده است. لذا در این پژوهش باترکیب رویکردهای نظری همچون کنش علی-رفتاری هدفمند با هم آوایی گفتمانهای زیستمحیطی در هدف اول اقدام به بررسی نقش چ چکیده کاملحسابداری سبز نیز در راستای تغییرات رفتارِ شرکتها با محیطزیست، در طی سالهای اخیر به موضوعی مهم و قابل توجه در حوزه پایداری درآمده است. لذا در این پژوهش باترکیب رویکردهای نظری همچون کنش علی-رفتاری هدفمند با هم آوایی گفتمانهای زیستمحیطی در هدف اول اقدام به بررسی نقش چنین کنش هایی بر هنجارهای زیستمحیطی در قالبِ هم آوایی گفتمان بین الاذهانی شرکتها میشود. از طرف دیگر نیز با ایجاد تعامل تاثیرگذار فضیلت مآبی با کنش علی رفتاری هدفمند، این پژوهش به دنبال بررسی تغییر در هم آوایی گفتمانهای زیستمحیطی شرکتهای بازار سرمایه میباشد. در این پژوهش ۲۰۹ نفر از مدیران شرکتهای بازار سرمایه از طریق نمونه گیری تصادفی ساده مورد بررسی قرار گرفتند. ابزار پژوهش پرسشنامه استاندارد بود و به منظور برازش مطلوبیت مدل و آزمون فرضیههای پژوهش از تحلیل حداقل مربعات جزئی استفاده شد. نتایج آزمون فرضیههای پژوهش نشان داد، کُنشِ علی-رفتاری هدفمندِ حسابداری سبز بر همآوایی گفتمانهای زیستمحیطی شرکتهای بازار سرمایه تاثیر مثبت دارد. از طرف دیگر مشخص شد، نظریّهی فضیلت مآبی زاگزبسکی تاثیرِ کُنشِ علی-رفتاری هدفمندِ حسابداری سبز بر همآوایی گفتمانهای زیستمحیطی شرکتهای بازار سرمایه را تقویت میکند. پرونده مقاله -
مقاله
8 - Presenting a Model for Financial Reporting Fraud Detection using Genetic AlgorithmAdvances in Mathematical Finance and Applications , شماره 2 , سال 6 , بهار 2021both academic and auditing firms have been searching for ways to detect corporate fraud. The main objective of this study was to present a model to detect financial reporting fraud by companies listed on Tehran Stock Exchange (TSE) using genetic algorithm. For this purp چکیده کاملboth academic and auditing firms have been searching for ways to detect corporate fraud. The main objective of this study was to present a model to detect financial reporting fraud by companies listed on Tehran Stock Exchange (TSE) using genetic algorithm. For this purpose, consistent with theoretical foundations, 21 variables were selected to predict fraud in financial reporting that finally, using statistical tests, 9 variables including SALE/EMP, RECT/SALE, LT/CEQ, INVT/SALE, SALE/TA, NI/CEQ, NI/SALE, LT/XINT, and AT/LT were selected as the potential financial reporting fraud indexes. Then, using genetic algorithm, the final model of fraud detection in financial reporting was presented. The statistical population of this study included 66 companies including 33 fraudulent and 33 non-fraudulent companies from 2011 to 2016. The results showed that the presented model with the accuracy of 91.5% can detect fraudulent companies. These findings extend financial statement fraud research and can be used by practitioners and regulators to improve fraud risk models. پرونده مقاله -
مقاله
9 - Application of Resource-Based View Theory in Assessing of Efficiency of Companies Accepted in Tehran Stock Exchange by Data Envelopment AnalysisAdvances in Mathematical Finance and Applications , شماره 4 , سال 6 , تابستان 2021Resource-based view (RBV) theory analyzes and interprets company's resources in order to find out how organizations gain a competitive advantage. This theory fo-cuses on the implications of the complicated features of a company as the resources for excellent performance چکیده کاملResource-based view (RBV) theory analyzes and interprets company's resources in order to find out how organizations gain a competitive advantage. This theory fo-cuses on the implications of the complicated features of a company as the resources for excellent performance and comparative advantage. According to this view, capa-bilities and resources of the company are the main factors in explaining the func-tional results or competitive advantage. Resources can be considered as inputs which enable companies to do their activities. The purpose of this research is to introduce a resource-based theory for calculating the efficiency score of accepted companies in Tehran Securities Exchange by using Data Envelopment Analysis (DEA). In this regard, the financial statements of 190 companies accepted in the exchange for the 2009 – 2018 period have been analysed. Efficiency indicators, which include 4 categories of resources (10 inputs) and 5 outputs, have formed the axis of the mentioned technique. The results of implementing this model for compa-nies with the efficiency score of one, indicates first a minimal input consumption compared to competing companies in the same industry while producing more out-put, and second, using the resource-based view theory (integration of tangible and intangible resources) enables the company to push the boundaries of efficiency. Finally, it can be said that utilizing minimum and maximum resources simultaneous-ly leads to a focus strategy-type competitive advantage. پرونده مقاله -
مقاله
10 - Patterning Mergers and Acquisitions by Network Data Envelopment Analysis in the Iranian Insurance CompaniesAdvances in Mathematical Finance and Applications , شماره 2 , سال 9 , بهار 2024One of the most important factors of the development of an economy is the mergers or acquisitions (M&A) at the level of its active companies such as insurance companies. The main purpose of this study is to examine the efficiency of merger and acquisition before doi چکیده کاملOne of the most important factors of the development of an economy is the mergers or acquisitions (M&A) at the level of its active companies such as insurance companies. The main purpose of this study is to examine the efficiency of merger and acquisition before doing this process in the insurance industry using network data envelopment analysis and can select the companies that potentially facilitate achieving the purposes of the merger and acquisition process and improve of this action. For this purpose, in this study, first the efficiency of 20 insurance companies was measured through the Modified Slack-Based Measure (MSBM) in the two-stage data envelopment analysis approach during three years 2017, 2018 and 2019. Then, considering the calculated efficiency, Asia Insurance Company, Parsian, Dey, Pasargad, Kowsar and Taavon, which have had efficient performance in the last three years, were excluded from the calculations and other companies were selected for M&A . After ensuring that no monopoly is considered via Herfindahl- Hirschman Index, M&A is performed and then the overall efficiency was measured and it was divided into three parts: technical, harmony and scale. The results showed that the two consolidations Dana-Mihan and Dana-Sina had the best efficiency and the three consolidations Alborz-Mellat, Sina-Arman and Sina-Sarmad had the lowest efficiency and potential for the highest improvement. Calculations also showed that if the scale effect in the composition is greater than 1, then the coordination effect is smaller than 1 and the inverse relationship are not necessarily satisfied. پرونده مقاله -
مقاله
11 - ارائه مدل جامع بعد اقتصادی کیفیت زندگی به روش نظریهپردازی زمینه بنیاناقتصاد مالی , شماره 1 , سال 16 , بهار 1401چکیدهکیفیت زندگی مفهومی چندجانبه و چندبعدی است. بعد اقتصادی کیفیت زندگی تحت تأثیر عوامل متعددی قرار میگیرد که تبیین این عوامل، هدف پژوهش حاضر است. روش پژوهش نظریهپردازی زمینهبنیان میباشد و انتخاب نمونه بر مبنای رویکرد گلولهبرفی در چهار حوزه تخصصی صورت پذیرفته است. نتا چکیده کاملچکیدهکیفیت زندگی مفهومی چندجانبه و چندبعدی است. بعد اقتصادی کیفیت زندگی تحت تأثیر عوامل متعددی قرار میگیرد که تبیین این عوامل، هدف پژوهش حاضر است. روش پژوهش نظریهپردازی زمینهبنیان میباشد و انتخاب نمونه بر مبنای رویکرد گلولهبرفی در چهار حوزه تخصصی صورت پذیرفته است. نتایج حاصل از مدل پارادیمی پژوهش نشان میدهد که شاخصهای فقدان برنامهریزی برای شرایط اقتصادی، نبود زیرساختها و امکانات لازم جهت استفاده و تغییرات سریع اقتصادی و تحت تأثیر قرار دادن زندگی به عنوان شرایط علی، سلامت جسمانی، جنسیت، سبک زندگی و شغل و محیط کاری فرد به عنوان عوامل مداخلهگر، خصوصیات فرهنگی جامعه، مادیگرایی، مذهب و شیوه زندگی، ثبات در شرایط جامعه و عدم تغییر در سیاستهای کاری سازمانهای فعال در جامعه به عنوان بستر حاکم، نبود شفافیت و امنیت آتی و نبود احساس عدالت اجتماعی به عنوان پیامدها و ویژگیها و تواناییها و احساسات فردی، شرایط محیطی و ساختار تقسیم منابع جامعه به عنوان راهبردها، بعد اقتصادی کیفیت زندگی را تحت تأثیر قرار میدهند. پرونده مقاله -
مقاله
12 - ارائه الگوی آموزش سواد مالی در ایران با استفاده از روش نظریهپردازی داده بنیادمهندسی مالی و مدیریت اوراق بهادار , شماره 2 , سال 11 , تابستان 1399سواد مالی توانایی استفاده از دانش و مهارت برای مدیریت تصمیمات پولی درست و موثر است. مطالعه حاضر با استفاده از روش نظریهپردازی داده بنیاد به ارائه الگویی جهت آموزش سواد مالی در ایران میپردازد. این پژوهش از حیث پارادایم های غالب پژوهش، در گروه تفسیری قرار میگیرد. جهت ج چکیده کاملسواد مالی توانایی استفاده از دانش و مهارت برای مدیریت تصمیمات پولی درست و موثر است. مطالعه حاضر با استفاده از روش نظریهپردازی داده بنیاد به ارائه الگویی جهت آموزش سواد مالی در ایران میپردازد. این پژوهش از حیث پارادایم های غالب پژوهش، در گروه تفسیری قرار میگیرد. جهت جمع آوری داده های مورد نیاز از تکنیک مصاحبه نیمه ساختار یافته و روش نمونه گیری گلوله برفی استفاده شده است. مصاحبه شوندگان این پژوهش را متخصصین و اساتید حسابداری و مالی تشکیل داده اند. دادههای پژوهش به روش کدگذاری باز که مختص رویکرد زمینه ای است مورد تجزیه و تحلیل قرار گرفت و مقولات مفهومی، اصلی و کلان استخراج و در نهایت الگوی آموزش سواد مالی شامل عوامل علی، ساختاری، مداخله گر و همچنین راهبردها جهت آموزش سواد مالی و پیامدهای پیاده سازی سیستم صحیح آموزش سواد مالی ارائه گردیده است. با توجه به نتایج پژوهش مقوله اصلی شامل آموزش سرفصلهای کلی، مدیریت درآمد و پس انداز، مدیریت ریسک و مدیریت مخارج میباشد که جهت طرح، تدوین و اجرای برنامه آموزش سواد مالی در ایران میتوان از آن بهره برد. پرونده مقاله -
مقاله
13 - فاصله تا نکول در بانکها با رویکرد حداکثر درستنمایی اطلاعات انتقالیمهندسی مالی و مدیریت اوراق بهادار , شماره 1 , سال 13 , بهار 1401در پژوهش حاضر روشهای تخمین پارامترهای مجهول معیار فاصله تا نکول شامل ارزش بازار، محدودیت نوسان، کیام-وی و حداکثر درستنمایی اطلاعات انتقالی به همراه نقاط قوت و ضعف معرفی میگردد. چنانچه از روش تخمین نادرست استفاده شود، تحریف در نتایج و گمراهی استفاده کنندگان در ارزیابی چکیده کاملدر پژوهش حاضر روشهای تخمین پارامترهای مجهول معیار فاصله تا نکول شامل ارزش بازار، محدودیت نوسان، کیام-وی و حداکثر درستنمایی اطلاعات انتقالی به همراه نقاط قوت و ضعف معرفی میگردد. چنانچه از روش تخمین نادرست استفاده شود، تحریف در نتایج و گمراهی استفاده کنندگان در ارزیابی ریسک اعتباری رخ خواهد داد. با عنایت به ساختار متفاوت ترازنامه و اهمیت مفروضات نقطه نکول در بانکها، روش حداکثر درستنمایی اطلاعات انتقالی با لحاظ نمودن ضریبی از سایر بدهیها به عنوان روشی بهینه جهت تخمین پارامترهای مجهول فاصله تا نکول در بانکها معرفی میگردد. سپس با استفاده از مدل تعدیل شده مرتون و روش تخمین حداکثر درستنمایی اطلاعات انتقالی، طی بازه زمانی 1391 الی 1398 ارزش بازار و نوسان داراییها، فاصله تا نکول و احتمال نکول در برخی بانکهای خصوصی محاسبه میگردد. نتایج نشان میدهد طی بیشترین ارزش بازار داراییها مربوط به بانک ملت و کمترین مربوط به پست بانک میباشد. در رابطه با نوسان داراییها، فاصله تا نکول و احتمال نکول نتایج مقایسه متفاوت است. همچنین متوسط ارزش بازاری دارایی بانکها روند افزایشی، متوسط نوسان داراییها و متوسط فاصله تا نکول روند کاهشی دارد. به عبارت دیگر، بانکها به نکول نزدیکتر شدهاند. آزمون دیکی فولر مانایی مدل پژوهش را تایید می-کند. پرونده مقاله -
مقاله
14 - آزمون ارزش در معرض خطر بازار آتی سکه طلا با رویکرد آنالیز موجکمهندسی مالی و مدیریت اوراق بهادار , شماره 5 , سال 9 , زمستان 1397ﻣﺘﺪاول ﺗﺮﯾﻦ ﻣﻌﯿﺎر ﺳﻨﺠﺶ رﯾﺴﮏ ﺑﺎزار روش ارزش در ﻣﻌﺮض ﺧﻄﺮ ﻣﯽﺑﺎﺷﺪ. ارزش در ﻣﻌﺮض ﺧﻄﺮ ﺣﺪاﮐﺜﺮ زﯾﺎﻧﯽ اﺳﺖ ﮐﻪ ﻣﻤﮑﻦ اﺳﺖ در ﯾﮏ دوره زﻣﺎﻧﯽ ﻣﻌﯿﻦ و ﺑﺎ در ﻧﻈﺮ ﮔﺮﻓﺘﻦ ﯾﮏ ﺳﻄﺢ اﻃﻤﯿﻨﺎن ﻣﺸﺨﺺ در ﭘﺮﺗﻔﻮﯾﯽ از داراﺋﯽﻫﺎ رخ دﻫﺪ. در تحقیق حاضر اطلاعات شاخص قیمت بازار آتی سکه لحاظ شده است. بازه داد چکیده کاملﻣﺘﺪاول ﺗﺮﯾﻦ ﻣﻌﯿﺎر ﺳﻨﺠﺶ رﯾﺴﮏ ﺑﺎزار روش ارزش در ﻣﻌﺮض ﺧﻄﺮ ﻣﯽﺑﺎﺷﺪ. ارزش در ﻣﻌﺮض ﺧﻄﺮ ﺣﺪاﮐﺜﺮ زﯾﺎﻧﯽ اﺳﺖ ﮐﻪ ﻣﻤﮑﻦ اﺳﺖ در ﯾﮏ دوره زﻣﺎﻧﯽ ﻣﻌﯿﻦ و ﺑﺎ در ﻧﻈﺮ ﮔﺮﻓﺘﻦ ﯾﮏ ﺳﻄﺢ اﻃﻤﯿﻨﺎن ﻣﺸﺨﺺ در ﭘﺮﺗﻔﻮﯾﯽ از داراﺋﯽﻫﺎ رخ دﻫﺪ. در تحقیق حاضر اطلاعات شاخص قیمت بازار آتی سکه لحاظ شده است. بازه دادههای روزانه استفاده شده از 1387 تا 1396 است. بر اساس نتایج تحقیق دادههای قیمت آتی سکه توزیع نرمال نداشتند؛ بر این اساس با استفاده از روش (TGARCH) اقدام به برآورد ارزش در معرض خطر در این بازار نمودیم. قبل از برآورد مدل با استفاده از از آنالیز موجک در 7 دوره زمانی 2 تا 128 روزه اقدام به تجزیه سری زمانی نمودیم. در دورههای زمانی کوتاه توزیع نرمال بهتر از سایر توزیعها عمل نموده؛ اما در بازههای زمانی طولانیتر توزیع t چوله نسبت به سایر توزیعها عملکرد بهتری دارد. در موقعیت فروش این رفتار آستانه در بازه زمانی طولانیتری مشاهده میشود. امید به رشد قیمت آینده از سوی سرمایهگذاران تا حدی میتواند این تغییرات رفتار در طی زمان را توجیه نماید. پرونده مقاله -
مقاله
15 - نقش پایگاه داده رویدادهای ریسک عملیاتی در مدیریت ریسک بانکهاپیشرفت های مالی و سرمایه گذاری , شماره 1 , سال 3 , بهار 1401هدف: بهمنظور مدیریت ریسکهای عملیاتی بهعنوان یکی از مهمترین ریسکهای نظام بانکی، ایجاد پایگاه دادهای جامع از رویدادهای ریسک عملیاتی ملحوظ نظر میباشد؛ لذا هدف از پژوهش حاضر بررسی الزامات و چارچوب ایجاد چنین پایگاه دادهای بهمنظور پیشگیری از وقوع وقایع زیانبار آتی چکیده کاملهدف: بهمنظور مدیریت ریسکهای عملیاتی بهعنوان یکی از مهمترین ریسکهای نظام بانکی، ایجاد پایگاه دادهای جامع از رویدادهای ریسک عملیاتی ملحوظ نظر میباشد؛ لذا هدف از پژوهش حاضر بررسی الزامات و چارچوب ایجاد چنین پایگاه دادهای بهمنظور پیشگیری از وقوع وقایع زیانبار آتی و در نتیجه مدیریت ریسکهای عملیاتی میباشد.روششناسی پژوهش: ابتدا چارچوب ریسک عملیاتی و تعریف کلی از هر یک از بلوکهای چارچوب شامل دادههای زیان درون و برونسازمانی، خودارزیابی ریسک و کنترل، تحلیل سناریو و شاخصهای ریسکهای کلیدی ارائه گردید. سپس دادههای زیان درونسازمانی بهعنوان یکی از ارکان مهم مورد بررسی قرار گرفت و الزامات قانونی در خصوص ضرورت ایجاد پایگاه دادهای جامع از رویدادهای ریسک جهت محاسبه سرمایه موردنیاز بهمنظور پوشش ریسکهای عملیاتی مطرح شد.یافتهها: پایگاه داده رویدادهای ریسک عملیاتی بهمنظور تأمین اهداف مدیریت ریسک، بایستی دارای ویژگیهای خاصی از جمله جامعیت، آستانه زیان، نوع رویداد در دو سطح، میزان زیان ناخالص، هزینههای غیرمستقیم، مبلغ ذخیره، سود، هزینه فرصت، مبالغ رویدادهای نزدیک به زیان، تعدیلات حسابداری، تاریخ، علت وقوع و توصیف رویداد، خطوط کسبوکار، نوع ارز و ریسک مرزی باشد. همچنین در هر سازمانی، بخش کسبوکار مسئول ریسکهای مترتب بر فعالیتهای خود است. ریسکهای مذکور پس از تجمیع بهمنظور تصمیمسازی به هیئتمدیره بانک گزارش میگردد.اصالت / ارزشافزوده علمی: ایجاد پایگاه دادهای جامع از رویدادهای ریسک عملیاتی در بانکها ضمن شناخت این رویدادها و اتخاذ راهکارهای مناسب جهت جلوگیری از رخداد این وقایع در آینده منجر به محاسبه دقیق مبلغ موردنیاز جهت پوشش ریسکهای عملیاتی و دستیابی به اهداف کفایت سرمایه موردنظر بانک مرکزی میگردد. پرونده مقاله -
مقاله
16 - آیندهپژوهی نقش عوامل تعیینکننده تقلب مدیران از طریق بهکارگیری مدل لوزی تقلبپیشرفت های مالی و سرمایه گذاری , شماره 2 , سال 4 , تابستان 1402هدف: پژوهش حاضر اُستوار بر آیندهپژوهی نقش عوامل تعیینکننده تقلب مدیران با تمرکز بر مدل لوزی تقلب است.روششناسی پژوهش: برای اندازهگیری انواع تقلب و شاخصهای مربوط به مدل لوزی تقلب از پرسشنامه طیف لیکرتی که حاوی سه بخش (دموگرافی، انواع تقلب و شاخصهای مدل لوزی تقلب) ا چکیده کاملهدف: پژوهش حاضر اُستوار بر آیندهپژوهی نقش عوامل تعیینکننده تقلب مدیران با تمرکز بر مدل لوزی تقلب است.روششناسی پژوهش: برای اندازهگیری انواع تقلب و شاخصهای مربوط به مدل لوزی تقلب از پرسشنامه طیف لیکرتی که حاوی سه بخش (دموگرافی، انواع تقلب و شاخصهای مدل لوزی تقلب) است و شامل 74 جمله خبری بود، استفاده گردید. هم چنین، برای آزمون فرضیهها از روش مدلسازی معادلات ساختاری با رویکرد حداقل مربعات جزئی و نرمافزار Smart PLS استفاده شد.یافتهها: ضلع فرصت بهعنوان یک مؤلفه تأثیرگذار بر گونههای مختلف تقلب (هر چهار مؤلفه) محسوب میشود. هم چنین، ضلع توانایی نیز بر تقلب مدیران از طریق مهندسی اجتماعی، سوءاستفاده از منابع (داراییها) و مدیریت سود با هدف فرصتطلبانه تأثیر دارد و ضلع توجیه عقلانی بر مولفههای عدم بهکارگیری از روشهای موجود در استانداردهای حسابداری توسط مدیران (تقلب در حسابداری) و سوءاستفاده از منابع اثرگذار است. بهعلاوه، ضلع فشار (انگیزه) نیز بر مؤلفه تقلب مدیران از طریق مهندسی اجتماعی تأثیر دارد. اضلاع مدل لوزی تقلب در صورتی کارایی دارند که موضوع جدایی مدیریت از مالکیت وجود داشته باشد و روند نظارتی اثر بخشبر کار مدیران وجود نداشته باشد.اصالت / ارزشافزوده علمی: در پژوهش حاضر توجه گردید که علت رخ داد چهار نوع از شاخص تقلب در کشور ایران بر چه اساسی بوده است. ارزشافزوده علمی در پژوهش حاضر این است که در بیشتر مقالههای انجامشده توسط پژوهشگران توجه به مدل مثلث تقلب (معروف به آتش تقلب) بوده است. اما، پژوهش حاضر تمرکز بر مدل لوزی (که دارای یک ضلع اضافی به نام توانایی) دارد. علاوه بر این، برای اندازهگیری این اضلاع، تجربیات افراد خُبره در حوزه اجرایی جایگزین فرمولهای ریاضی و اعداد صورتهای مالی حسابرسی قرار گرفت تا بهصورت عمیقتر این موضوع (علت رخ داد چهار نوع از تقلبها بر اساس ضلعهای فشار، فرصت، توجیه عقلایی و توانایی) مورد بررسی قرار گیرد. پرونده مقاله